Private equity
c'est quoi ?
Le private equity consiste à acquérir des parts de capital dans une entreprise non cotée en bourse pour l'accompagner dans son développement.
Horizon d'investissement compris entre 2 et 8 ans
selon les projets et rendement attendu de 5 à 12 %.
Le Private Equity à rapporter plus
sur ces 10 dernières années que le CAC 40.
11,3 %
Private equity
6,2%
Immobilier
7,1%
CAC 40
3,1%
Hedge funds
Performance annuelle sur 15 ans (2006-2019)
DEUX GRANDES FAMILLES
EQUITY
Prise de participation au capital des entreprises. Vous devenez propriétaire de celle-ci et le rendement dépend de la valeur de cette entreprise.
FINANCEMENT
Prêt aux entreprises en échange d'un intérêt, le rendement est fixé contractuellement.
EST-CE RISQUÉ ?
Comme tout investissement, l'investissement en private equity comporte un risque en perte de capital.
- Le risque va surtout dépendre du choix du support de private equity et du sous jacent, investir dans un opération immobilière parisienne à un risque différent d'une prise de participation au capital d'une start-up
- Des garanties peuvent être mise en place dans certaines opération de private equity.
COMBIEN ÇA COÛTE ?
Comme la plupart des solutions fiancière, le private equity comporte 2 types de frais : les frais d'entrée et les frais de gestion.
Les frais d'entrée vont dépendre des solutions et sont compris entre 0 et 5%.
Les frais de gestion généralement compris 0 et 3%
Les rendements annoncés de chaque supports sont toujours nets de frais de gestion.
LES POINTS D'ATTENTION ESSENTIELS
Horizon
Selon le véhicule d'investissement sélectionné, l'horizon peut aller de 2 à 8 ans avec des possibilités de prolongation.
Liquidité
Dépendante de l'horizon d'investissement, la liquidité représente la date à partir de laquelle le capital peut-être retiré par l'investisseur.
Sous jacent
Grandes entreprises, Start-up, Opérations immobilières, PME Innovantes, investir en private equity c'est investir dans l'économie réelle. Le choix du sous-jacent est crucial, cela conditionnera le risque.